CME期货CFD盈亏计算方法及案例
CME期货CFD盈亏计算方法及案例 相对于CBOT场内交易的期货，基于CBOT谷物类和油籽类期货的差价合约在合约的规模方面更为灵活，一般而言，CBOT的玉米、小麦、大豆类期货一个标准合约为5 000个蒲式耳，迷你合约为1 000个蒲式耳，但银行提供的差价合约的规模可以根据您的资金情况和操作偏好设定，比如您可以进行一笔2 400、2[详细]
盈亏计算方法期货案例CMECFD 2019-07-02 828
期权交易中的卖出异价对敲及案例分析
期权交易中的卖出异价对敲及案例分析 如果你发现某种金融商品的变盘极有可能在某个阻力位之间运行的话，可以考虑使用这一策略，它由卖出看涨期权和卖出看跌期权组合而成，并且到期日、手数相同但履约价格却又不同。案例2011年4月22日，标普500指数到达了1 332.6这一重要的阻力位，吴先生预计接下来两周行情可能维持在1 344～1 32[详细]
期权案例分析卖出交易 2019-07-02 573
期权交易中的卖出等价对敲及案例分析
期权交易中的卖出等价对敲及案例分析 如果你发现某种金融商品变盘的可能性不大或者近期的波动幅度有限的话，您可以考虑使用这一策略，它由卖出看涨期权和卖出看跌期权组合而成，并且到期日、手数、履约价格也一致。案例2011年4月22日，LME铜的价格到达了9 648这一重要阻力位，张先生通过各种方法判断未来两周行情不会产生大的波动，且幅度可[详细]
期权等价案例分析卖出交易 2019-07-02 966
欧式期权定价模型——布莱克—斯科尔斯模型
欧式期权定价模型——布莱克—斯科尔斯模型 早在1900年，法国金融专家劳雷斯·巴舍利耶就发表了第一篇关于期权定价的文章。此后，各种经验公式或计量定价模型纷纷面世，但因种种局限难以得到普遍认同。20世纪70年代以来，伴随着期权市场的迅速发展，期权定价理论的研究取得了突破性进展。在国际衍生金融市场的形成发展过程中，期权的合理定价是困扰[详细]
模型期权斯科尔斯布莱克定价 2019-07-02 351
认识CME期货及远期差价合约
认识CME期货及远期差价合约 现如今的CME在分别完成了对CBOT（2006年）与NYMEX（2008年）的并购之后已然成为了世界上最大的期货交易所和最大的衍生品清算中心，但如果追根溯源的话，CME最早创立于1874年，而其并购的CBOT则更早（创立于1848年），它们是由农产品经销商和谷物商人发起成立的。因为在此之前，农民、贸易[详细]
远期差价合约期货CME 2019-07-02 353
期权交易中的多头蝶式套利及案例分析
期权交易中的多头蝶式套利及案例分析 该种策略比较特别，它是由一手牛市套利和一手熊市套利组合而成的。预期市场价格趋于稳定，希望在这个价格区间内能获利，可选用多头蝶式套利，以较低的议定价格买进一个看涨期权，又以较高的议定价格买进一个看涨期权，同时又以介于上述两个议定价格之间的中等的议定价格卖出两个看涨期权。如果市场如预期的那样只在较小[详细]
套利期权多头案例分析交易 2019-07-02 1088
期权交易中的熊市看跌套利及案例分析
期权交易中的熊市看跌套利及案例分析 熊市看跌套利也是非常流行的套利形式之一。在这类套利中，投资者按一定的履约价买进一手看跌期权的同时，按照高一些的履约价格卖出一手看跌期权。一般来说，两手期权的到期日相同。如果你预期某类金融商品价格下跌的可能性较大，且对下跌到某个特定的价位非常有信心的话，建议可以考虑使用该策略。案例2011年4月2[详细]
看跌熊市套利期权案例分析交易 2019-07-02 300
外汇差价合约交易中的强行平仓、利息
外汇差价合约交易中的强行平仓、利息 为了保护投资者不至于出现无法控制的亏损，外汇差价合约也引入了期货交易的强行平仓制度。证券行与银行普遍将保证金比例（净值/已用保证金×100%）作为强行平仓的依据，一旦触及他们所规定的比例，强行平仓就会发生。由于各家证券行和银行在风险控制技术方面的差异，所以他们对强行平仓的比例设定也不尽相同，一般[详细]
差价利息合约强行平仓外汇 2019-07-02 342
认识期货差价合约
认识期货差价合约 商品期货是国内投资者接触较早的可以借助资金杠杆的金融衍生商品，但由于各种因素的限制，直到国务院在2007年3月16日颁布了《期货交易管理条例》之后才步入了一个超常规发展的时期。仅用了短短三年的时间，中国的期货交易量已经位居世界第一，且投资者对期货的认识和参与热情也显著提高。相对于国内期货市场红红火火的发展势头，国[详细]
差价合约期货 2019-07-02 722
期权的价值和价格
期权的价值和价格 任何金融商品的期权合约都是有价值的，但不同的金融商品价值却各有不同。价值的确定要通过权利金的方式来体现，那么期权的价值和价格是什么？影响其价值和权利金的因素有哪些呢？1.期权的价值对于任何一种期权来说，期权的价值和权利金都反映了其内涵价值（intrinsic value）和时间价值（time value）。1）内[详细]
期权价值价格 2019-07-02 579
期权交易中的牛市看涨套利案例分析
期权交易中的牛市看涨套利案例分析 牛市看涨套利是最流行的套利形式之一。在这类套利中，投资者在按一定的履约价买进一手看涨期权的同时，按照高一些的履约价格卖出一手看涨期权。一般来说，两手期权的到期日相同。如果你预期某类金融商品上涨的可能性较大，且对上升到某个特定的价位非常有信心的话，建议可以考虑使用该策略。案例2011年4月22日，通[详细]
套利看涨期权牛市案例分析交易 2019-07-02 571
买入加权组合式等价对敲及案例
买入加权组合式等价对敲及案例 如果你觉得未来行情将出现大的波动且上涨可能性较大，那么您可以选用买入加权组合式等价对敲。尽管这种策略的交易成本较高，但一旦预测准确也会取得较高的投资回报，此外即便发生低概率事件，只要行情级别足够大，同样能够获利。这种策略总共有两类：一种是买入加权组合式等价对敲（看涨2个单位＋看跌1个单位），另一种是买[详细]
加权等价买入组合式案例 2019-07-02 515
外汇现货差价合约的特点及规则
外汇现货差价合约的特点及规则 在海外，外汇现货差价合约的交易绝大多数情况下都是通过证券行（券商）和银行完成的，从20世纪90年代末以来该项金融交易工具在个人零售金融中发展迅猛，并且因为其机会多、制度优越等特点而被西方权威媒体誉为“个人理财的巅峰之作”。在国内，外汇现货差价合约从2005年以来呈现出健康发展的态势，随着外盘实力券商纷[详细]
差价合约现货外汇规则 2019-07-02 877
什么是买入异价对敲及案例分析
什么是买入异价对敲及案例分析 有的时候我们发现行情在大幅上涨之后，步入了震荡格局，未来行情有可能出现上涨也可能出现下跌，但对于何时变盘却有些疑惑，这个时候最佳的期权策略应当是买入异价对敲。它是由买入看涨期权和买入看跌期权组合而成，并且到期日、手数也一致，不过两份期权的履约价格却不同。案例2011年4月22日，布伦特原油价格步入了震[详细]
买入案例分析 2019-07-02 795
买入等价对敲及案例分析
买入等价对敲及案例分析 如果你发现某种金融商品的横盘进入尾声即将出现变盘或者行情极有可能出现转折的时候，您可以考虑使用这一策略，它可以帮助您在不知道未来行情变盘方向的情况下事先把握住行情的先机。尽管这种策略的交易成本较高且盈利幅度也会因此减少，但作为一种应对未知变化的策略却不失为性价比较高的投资手段。它是由买入看涨期权和买入看跌期[详细]
等价买入案例分析 2019-07-02 862
