股票基础之股票止损的有效方式介绍

2023-09-06 12:01:28

1、定额止损法

这是最简单的止损方式，它是指将亏损额设置为一个固定的比例，一旦亏损大于该比例就及时平仓。它一般适用于两类投入者：一是刚入市的投入者；二是危机较大市场(如期货市场)中的投入者。定额止损的强制作用比较明显，投入者无需过分依赖对行情的判断。止损比例的设定是定额止损的关键。定额止损的比例由两个数据构成：一是投入者能够承受的最大亏损。这一比例因投入者心态、经济承受能力等区别而区别。同时也与投入者的盈利预期有关。

二是交易品种的随机波动。这是指在没有外界因素影响时，市场交易群体行为导致的价格无序波动。定额止损比例的设定是在这两个数据里寻找一个平衡点。这是一个动态的历程，投入者应根据经验来设定这个比例。一旦止损比例设定，投入者可以避免被无谓的随机波动震出局。

2、技术止损法

较为复杂一些的是技术止损法。它是将止损设置与技术解析相结合，剔除市场的随机波动之后，在关键的技术位设定止损单，从而避免亏损的进一步扩大。这一方式要求投入者有较强的技术解析能力和力。技术止损法相比前一种对投入者的要求更高一些，很难找到一个固定的模式。一般而言，运用技术止损法，无非就是以小亏赌大盈。例如，在上升通道的下轨买入后，等待上升趋势的结束再平仓，并将止损位设在相对可靠的平均移动线附近。就沪市而言，大盘指数上行时，5 天均线可维持短线趋势，20 天或30 天均线将维持中长线的趋势。一旦上升行情开始后，可在5 天均线处介入而将止损设在20 天均线附近，既可享受阶段上升行情所带来的大部分利润，又可在头部形成时及时脱身，确保利润。在上升行情的初期，5 天均线和20 天均线相距很小，即使看错行情，在20 天均线附近止损，亏损也不会太大。再如，市场进入盘整阶段(盘局)后，通常出现箱形或收敛三角形态，价格与中期均线(一般为10-20 天线)的乖离率逐渐缩小。此时投入者可以在技术上的最大乖离率处介入，并将止损位设在盘局的最大乖离率处。这样可以低进高出，获取差价。一旦价格对中期均线的乖离率重新放大，则意。此时价格若转入跌势，投入者应果断离场。盘局是相对单边市而言的。盘局初期，市场人心不稳，震荡较大，交易者可以大胆介入。盘局后期则应将止损范围适当缩小，提高保险系数。